← Retour au sommaire
Rachat de trimestres CARMF : est-ce vraiment rentable ?
En 2 lignes : le rachat de trimestres peut être une excellente opération financière — ou un mauvais placement. Tout dépend du nombre de trimestres manquants, de votre âge, de votre tranche d'imposition et de vos alternatives de placement.
Rappel : quand peut-on racheter des trimestres ?
- Uniquement pour des années d'études supérieures ou des années incomplètes
- Maximum : 12 trimestres
- Impossible de racheter des trimestres pour partir avant l'âge légal
- Aucun intérêt si vous avez déjà vos trimestres, ou si le rachat ne vous permet pas d'effacer la décote avant 67 ans
Quand le rachat n'a aucun intérêt
- Si vous atteignez déjà la durée de cotisation requise à l'âge légal
- Si le rachat ne permet pas d'effacer la décote avant 67 ans (taux plein automatique)
- Dans ces cas, privilégiez le PER (Plan d'Épargne Retraite)
La situation : Dr AB, radiologue né en 1969
- Né le 30/07/1969 — âge légal : 64 ans (01/10/2033)
- Revenu annuel : 534 000 €
- 13 trimestres manquants à l'âge légal → peut racheter 12 et partir au 01/01/2034 à taux plein
Les chiffres
| Sans rachat (départ 01/10/2033) | Avec rachat de 12 trim. (01/01/2034) | |
|---|---|---|
| Pension annuelle brute | 74 096 € | 79 435 € |
| Gain annuel net d'impôt (~30 %) | — | 3 737 €/an |
| Coût du rachat (option 1) | — | 48 660 € |
| Coût net d'impôt (~45 % TMI) | — | 26 763 € |
| Retour sur investissement | — | 7,16 ans → TRI ~14 %/an |
En clair : s'il rachète 12 trimestres, il part à taux plein et récupère son investissement à 71 ans et 6 mois. Un rendement de ~14 %/an net d'impôt — difficilement battu par un placement financier.
Mais ce n'est pas toujours le meilleur choix
Si le montant de retraite + les revenus du patrimoine permettent de maintenir son train de vie, il peut être plus judicieux de garder la somme sur une assurance-vie (sortie fiscalement avantageuse, transmission sans droits de succession) plutôt que d'augmenter une pension déjà suffisante — et donc d'augmenter sa fiscalité sur un revenu dont on n'a pas besoin.
La stratégie recommandée
Évaluer tôt le coût d'un rachat de 12 trimestres (environ 18 000 € à 30 ans) et capitaliser cette somme à au moins 3 %/an sur une assurance-vie ou un PEA. Faire le choix définitif quelques années avant le départ, quand le calcul réel est possible.
⚠️ Attention : il n'est pas possible de retirer sur un PER pour financer un rachat de trimestres.
🎯 Est-ce rentable dans votre situation ?
Le calcul dépend de votre profil exact, de votre TMI et de vos alternatives. Notre bilan retraite vous donne la réponse.
Source : CARMF. Cas pratique indicatif — les montants dépendent de l'âge et des revenus.